深燃（shenrancaijing）原創

创作者 | 魏婕

编写 | 黎明曙光

近日，#饿了么月活追上美团外卖#的话题讨论引起关心，一时间激发了网络喷子有关美团是不是丢弃主阵地的探讨激情。

事儿的原因是移动互联大数据公司QuestMobile发布的一组数据信息：饿了么APP在10月份的MAU（月活跃性客户）早已超过美团外卖APP，它是饿了么近几年来月活客户初次在APP端高过美团外卖。外部将这一信息内容当作饿了么反攻美团外卖初显成果、乃至弯道超越的征兆。

确实，从今年起，饿了么在外卖送餐业务流程上姿势不断：7月10日，饿了么CEO王磊公布饿了么从餐饮外卖服务平台升級为日常生活综合服务平台，由“送餐员”升級为“送天地万物”；8月，饿了么将“百亿补贴”做为常态补助行動；10月14日，“百亿补贴”从最开始的24城扩至124城。近日，饿了么又公布已进驻近1000所高等院校饭堂。

比较之下，应对饿了么汹汹的攻击，美团好像并不经意应战。8月底，美团曾发布“百亿元饭补”，但主题活动不断了5天就公布终止。2020年，美团将社区团购列入一级发展战略新项目，担负美团下一个营业收入突破点。

致力于新业务流程的美团确实在外卖送餐业务流程上被饿了么追上了没有？饿了么利欲熏心的攻击下，外卖送餐竞技场的具体布局是不是会产生摇摆不定？深燃来一探究竟。

美团外卖皇座不稳？

在讨论饿了么超过美团外卖以前，先得确立那样一个前提条件——2020年10月之前，无论是在MAU還是在市场占有率上，美团外卖均要高过饿了么。

首先看那样几个数据信息。

2019年四季度，依据第三方数据信息组织DCCI的汇报，美团外卖在客户中的利用率最大，从外卖送餐服务项目利用率看来，美团外卖和饿了么各自占有率67.1%和32.2%。依据方正证券券商报告，从市场占有率看来，2020年一季度，美团外卖和饿了么的市场占有率各自为67.3%和26.9%。

来源于 / 方正证券券商报告

方正证券券商报告强调，2019年第三季度，从店家端视角看来，美团在店家占有率、DAU、外卖送餐特有店家三层面均领跑饿了么，美团有充足的C端总流量能够吸引住店家，因而店家更想要挑选美团做为独家代理外卖app。

来源于 / 方正证券券商报告

依据Trustdata《2020年Q3中国移动互联网行业发展分析报告》，2020年1月-9月，美团及饿了么客户误差逐渐变大至1260.8万，美团外卖客户日均起动频次及月度复访日数均高过饿了么。

那麼那么问题来了，以往美团外卖都领跑饿了么，如何忽然在2020年10月被饿了么追上了呢？

依据QuestMobile的数据信息，美团外卖APP的MAU在2020年10月被饿了么APP追上。除开QuestMobile层面的数据信息，深燃又向另一家数据信息组织流星要来到美团外卖APP和饿了么APP的MAU数据信息。数据信息显示信息，仅就APP端来讲，不但是在2020年10月，过去2年的绝大多数時间里，饿了么的月活必须高过美团外卖。

美团外卖APP及饿了么APP月活 数据来源 / 流星 绘图 / 深燃

难题就出在统计口径上。实际上，就外卖送餐业务流程来讲，APP并并不是饿了么和美团外卖唯一的总流量入口。

美团外卖的总流量来源于有美团外卖APP、美团APP、大众点评网APP、手机微信，而饿了么的总流量来源于有饿了么APP、用户评价APP、支付宝钱包APP、淘宝网APP。伴随着美团和阿里巴巴针对每个入口的帮扶幅度不一样，每个入口的贡献率也会产生起伏。

换句话说，美团的外卖送餐订单信息不但来源于美团外卖APP，还来源于美团APP等别的各种各样的渠道，饿了么也是同样。

以往美团的发展战略是打造出“超级APP”，把外卖送餐、酒旅、自行车等各类业务流程总流量所有集中化到美团APP上。最典型性的事例是摩拜单车。2018年美团回收摩拜单车后，迅速就弃用摩拜单车APP，客户扫二维码骑自行车，务必用美团APP，之后美团果断把手机微信入口也给掐了，只留有了美团APP这唯一的入口。

美团在瘋狂地将各部的分散化总流量引入到美团APP里，知名品牌、色彩、APP所有统一。因此，美团APP基本上包罗万象，外卖送餐仅仅在其中一个业务流程控制模块。

因此 ，只统计分析美团外卖和饿了么在APP入口的数据信息，并不可以获得美团和饿了么外卖送餐业务流程的总体数据信息。

据QuestMobile2020年6月的数据信息，去重复后的APP和微信小程序求和，饿了么月活跃性用户量（MAU）为766一万，美团外卖为1.4478 亿，是饿了么的近二倍。

深燃就美团外卖总流量入口、APP月活被肚子饿了追上等难题向美团层面提出问题，截止发表文章未接到回应。

综合性之上信息内容，仅从美团外卖APP的MAU被饿了么APP追上这一个数据信息层面看来，并不可以得到美团外卖被追上的结果。终究，彼此在市场份额、活跃性店家数、订单数、收益等关键数据信息上也有很大差别，美团依然在外卖送餐业务流程上占有优点。

饿了么汹汹

针对饿了么来讲，“近几年来月活客户初次在APP端高过美团外卖”能够算作其拿出的一份令人满意的成绩表。终究近年来，饿了么一顿猛如虎的实际操作必须看到成果。

饿了么2020年针对补助的心态大转弯。8月27日，饿了么发布“百亿补贴”方案，还公布将其做为常态行動。而先前的2019年9月，王磊接纳新闻媒体访谈还称，“将来不容易还有瘋狂的补助对决”。

外部也广泛将这一份成绩表与百亿补贴的功效联络起來。饿了么层面称，从试运行实际效果看，参加百亿补贴的店家，订单信息增长速度较日常翻了一倍。

但补助针对饿了么能够说成一把双刃刀，饿了么曾在补助上摔过跟斗。2019年初，饿了么期待拿到三四线城市的市场占有率，大理评为首发站，刮起瘋狂补助战，殊不知伴随着补助终止，饿了么市场占有率重返底位，店家深陷“不做主题活动就没单”的困境。此外，补助的资产也并不是来自饿了么。在云南大理战争中，许多资产来自于地区代理。据云南法治网报导，2019年4月，20好几家“饿了么”地市独家代理地区代理集聚在大理古城北门，举着条幅消费者维权。原因是被饿了么单方取缔，资金投入的数百万元浪费。

深燃从店家处获知，本次饿了么百亿补贴由店家和服务平台相互掏钱补助，注资占比一般为1:1或是1:2。饿了么针对百亿补贴的预估是：在消费者端刺激性提交订单，提高买卖转换；在商家店铺端按占比补助，获得附加总流量扶持。

“外卖送餐归属于刚性需求服务项目，补助针对拉涨日活数据信息会出现协助，但在销售市场早已完善的局势下，客户难以由于补助就更改消费习惯”，饿了么创办职工、前京东新通路发展战略责任人孟奇觉得，就算是想要补助角逐销售市场，也必须相互配合多元化的服务项目，例如派送時间更短、可挑选的商家店铺总数大量等，但现阶段饿了么并沒有在这种层面与美团外卖产生显著的差别。

“消费习惯”是多位行专业人士不断谈及的一个词。在艾媒CEO张毅来看，外卖送餐销售市场早已产生比较牢固的局势。百亿补贴等引流姿势和客户已创建的消费习惯对比，实际效果比较有限。

此外，从王磊的讲话可以看得出，饿了么在战略上一些犹豫不定。除开针对补助的心态，王磊针对市场占有率的心态也说法不一。

饿了么被阿里巴巴回收后3个月（2018年7月）时，王磊明确提出：一年内和美团外卖最少不相上下，“饿了么最少要占据50%的市场份额”。一个月后，在接纳《财经》采访时，王磊再一次注重：饿了么现阶段只有一个关键，便是抢回市场占有率。50%是市场竞争的分界点，到50%以后，市场竞争的主导权就在饿了么手里了。一样是不上一年，2019年6月，王磊改主意了称，市场份额早已愈来愈并不是饿了么关心的关键，饿了么大量需看全部销售市场的年增长率。

某店家店內外卖架实拍图，饿了么的仓储货架室内空间不如美团外卖

事实上，饿了么与美团外卖的市场占有率差别愈来愈显著。依据易观数据，2017年第三季度饿了么在外卖销售市场的市场份额为48.8%。而Trustdata2020年8月公布的《2020年Q2中国外卖行业发展分析报告》显示信息，自2019年第一季度至2020年第二季度，美团外卖市场占有率从63.4%升至68.2%，饿了么（没有饿了么星选）的市场份额则降低了2.一个点至25.4%。

已不主要追求完美市场占有率的饿了么，赢利主要表现也弱于美团。2019年，美团外卖运营溢利由2018年的负数111亿人民币变为恰逢27亿人民币，取得成功完成初次本年度赢利。沣京资产私募基金经理吴悦风2020年9月出文强调，“企业（美团）表露，全年度看来，每单毛利率有2角钱上下，这一数据信息如今也是扩张到全新的每单五毛钱上下。销售市场广泛预估饿了么迄今仍未完成每单毛利率转正定级”。对于此事，饿了么答复称，依据阿里吧啦吧2020年二季度财务报告，饿了么二季度完成每单赢利（UE，UnitEconomics：下列简称UE）转正定级。

外卖血战后半场

专业人士广泛认为，外卖销售市场，饿了么与美团外卖三七分将变成牢固布局。餐馆外卖做为一门高频、大流量、低毛利率的做生意，实质還是为低頻业务流程运输总流量。针对大佬来讲，外卖这一总流量通道，是本地生活竞技场的盟军阵营。

7月10日，饿了么公布全方位升級，将从餐馆外卖服务平台升級为处理客户身旁一切及时要求的日常生活综合服务平台，另外邀约王一博做为品牌代言，引流方法 帮扶本地生活的用意显著。

2020年阿里吧啦吧投资人交流会上，王磊公布，饿了么和阿里集团公司完全融合进行，不但在客户和总流量层面与集团公司连通，饿了么的商品技术性等基础设施建设也上阿里云。2020年双十一，饿了么也是依靠阿里的总流量促使大量的买卖。王磊称，2020年双十一，饿了么提高更快的业务流程增长幅度做到550%，根据电子券、直播间等方式变成了线下推广店面智能化的专用工具。

在这里一竞技场上，饿了么做轻，美团做重。阿里吝惜给饿了么出示总流量帮扶，但不一定能在一些顶势本事上帮上饿了么。方正证券券商报告强调，阿里素来的轻资产、轻经营模式很有可能不一定合适本地生活服务项目。美团的取得成功很有可能证实“重经营”、细心打磨抛光每一个阶段（地推）才算是重要。此外，阿里的发展战略关键自始至终是电子商务，而阿里绿色生态内的版块都遭遇极大市场竞争，饿了么得到 的資源和活力很有可能不集中化。

此外，阿里低頻的电子商务遗传基因与高频率的本地生活匹配度都没有那麼迎合。而美团从外卖到本地生活的传动链条则更为畅顺。美团财务报告显示信息，2020年第二季度营业收入达247.两亿元，在其中餐馆外卖收益做到145.4亿元，在美团全年收入中占有率约六成。

孟奇觉得，根据外卖业务流程，美团、饿了么构建起本地生活所必须的基础设施建设，例如货运物流、经销商資源等，服务平台得到磨炼企业创新能力。除开外卖之外，美团仍在根据快驴、社区团购等业务流程逐渐创建完善的仓储物流、城配及其全类目的供应链管理工作能力，“一旦这方面工作能力搭建起來，就能完成本地生活产品当日达，完成其在电子商务上的合理布局。最先受到损伤的便是盒马鲜生那样的公司，次之受到损伤的便是电子商务的基本业务流程。”

除此之外，外卖后半场，下沉市场也是一个关键自变量。饿了么曾公布，双十一期内，好几个三至五线城市外卖订单信息同比增长率超100%，近40个地市外卖订单信息同比增长率超出五成。方正证券剖析称，外卖销售市场中，三线城市也有十分大一部分客户沒有被发展，市场前景极大，下沉市场的发展潜力与提高室内空间或将变成饿了么角逐市场占有率的突破点。

而下沉市场也是美团的起家的地方。7月，美团在标准线大城市检测一款名叫“拼好饭”的商品，主推廉价拼团、免运送费、免包装打包费等，根据小程序共享朋友得到 特惠，被称作美团外卖超低价版。再加上7月7日，美团创立首选业务部，发布的社区团购业务流程美团首选，关键对于下沉市场。二者会在这儿撞击出什么故事，还必须時间观查。

*题图来自深燃。